药品零售全景图——药品篇九游会

　　药品零售全景图构成三要素包括药品、药店和人员，本篇报告将介绍要素一——药品。

　　米内网数据显示，2018年我国药品销售规模为17131亿元，其中药品零售渠道销售额为3919亿元，占比22.9%，同比增长7.5%。

　　其中实体药店实现销售额3820亿元，占比22%，网上药店实现销售额99亿元，占比1%。

　　2015年之前，得益于医保扩容、宏观经济高速发展，我国药品销售整体增速高于药品零售渠道增速，但两者之间的差距逐年缩小。

　　2015年前后，我国医疗改革进入深水区，限制药占比、取消药品加成、控制辅助用药等政策开始落地执行，对医院药品销售规模带来一定的负面冲击，医院药品销售增速出现明显下滑。

　　基于此背景，部分厂家转战零售渠道，2016年之后，药品零售端增速业已实现对药品销售行业整体增速的反超。近年来，药品零售端增速一直高于药品销售行业整体增速。

　　我国头部零售药店企业的门店创收能力强：2017年，我国TOP100连锁药店企业的门店数量占比为12%，其销售额占比达46%；TOP10连锁药店企业的门店数量占比为5%，其销售额占比达19%。

　　2014年到2017年，我国连锁药店CR10/CR50/CR100逐年上升，零售药店行业集中度在持续提高。

　　与美国、日本等发达国家相比（美国TOP3连锁药店的集中度为77%，日本TOP3连锁药店的集中度为17%，我国TOP3连锁药店的集中度仅为7.4%，集中度仍然较低。

　　用药结构以西药类为主。西药类占医疗机构用药的80%，其次是中成药占比12%。西药类包括化学药、生物制品、血液制品、疫苗等。

　　中成药占比突出。因为OTC中成药较多，且大部分中成药满足患者自我诊疗的需求，所以中成药在零售药店销售较好，其在零售药店的占比达27%，远高于在医疗机构端的占比。

　　医疗器械类占比突出。医疗器械类在电商B2C端的占比达24%，仅次于西药类的占比。医疗器械类主要包括电子血压计、轮椅等家用医疗器械，以及计生用品。

　　2016年以来，受公立医院 “药占比”、“药品零加成”等政策影响，处方外流成为大趋势。2017年以来公立医院渠道的药品销售占比逐年下降，从68%下降到67%，而零售药店渠道的药品销售占比从22.6%上升到23.1%。

　　数据显示，我国药品销售的三大终端中，公立医院占比为67%，用药金额为1.15万亿，零售药店仅占23%。公开数据显示，我国公立医院门诊药品金额约占公立医院药品金额的42%

　　假设公立医院中门诊药品金额中50%外流到药店，则金额可达2400亿元，可为药品零售市场带来50%以上的增量。

　　不过，处方外流并非一蹴而就，它是一个长期的过程。日本从上个世纪90年代开始推动医药分家，耗时近30年，2017年其医药分业率达到72.4%，因此，预计我国完成医药分家也需要较长的时间。九游会九游会